东莞麻涌镇的张先生是一名教师，今年27岁，妻子为银行职员，今年28岁，儿子3岁。家庭年收入约13万元，两人共有26000元/年的住房公积金；夫妻俩有单位购买的全套保险，无其他保险。

　　张先生在学校有一套集资房，价格14.3万元，2008年底交付使用，已交了3万元，余下的11.3万元在明年底前付清。此外，他们在镇中心购买了一套商品房，已交14.1万元，用公积金按揭29万元，期限15年。

　　此外，家庭现有公积金约5.3万元，银行存款10000元，另有现值37.6万元的股票，其中60%被套。

　　家庭支出如下：养车10000元/年（搬到镇中心后，停车费将增加约3000元/年）；日常支出约4.6万元/年；旅游支出不定，但打算以后逐步增多。

　　张先生打算在2008年底入住镇中心的商品房，但不知道学校的集资房是出租还是出售？（类似住房的租价约1500--2000元/月）。另外，张先生想请教专家，如何理财才能尽快实现500万元的目标？

　　财务分析

　　1. 该家庭夫妻双方的职业较为稳定，加上公积金，年收入达15.6万元；家庭年支出约7.1万元（养车和旅游支出按年均1.5万元计算），较为合理。计算下来，每年有8.5万元节余，理财空间较大。

　　2. 家庭目前的金融资产（含公积金）共计43.9万元，其中85.6%配置在股票上，但收益并不理想，需要重新配置投资组合。

　　3. 明年有10万元的购房支出，应提前备足，并投资于收益稳定、流动性强的产品。

　　4. 明年起，每月将新增约2300元的房贷月供；如果将学校集资房出租的话，租金按1500元/月估计，两者相抵后，该家庭每年新增支出约1万元。

　　理财规划

　　1. 关于学校集资房的处理，建议出租，具体理由如下：

　　（1）长期来看，房价将保持一个稳步上升趋势；而从资产配置角度来看，房产对于整个家庭资产的稳定增值和长期抵御通胀都具有优势，而且目前占总资产的比例比较合理。

　　（2）租金和月供相抵后，客户每年只要多负担约1万元的支出，不影响客户进行其他投资。

　　2. 从多数被套的现状来看，该家庭在信息、专业等各方面都不具备投资优势，因此一般不建议个人进行股票投资。建议减少股票的配置比例，以偏股基金和银行理财产品作为主要金融产品，构建一个稳健增值的投资组合。具体配置建议如下：

　　（1）由于客户已经购房，可以一次性提取公积金账户内的所有资金5.3万元。这样，家庭金融资产共计43.9万元。

　　（2）提前留出明年的买房资金11.3万元。建议分三笔购买银行理财产品，如短期票据或信托产品，支付灵活，收益率接近或高于一年定期存款，每笔的具体期限视明年房款的缴款时间而定。

　　（3）剩下的32.6万元，可用2.6万元购买货币基金作为应急资产，其余30万元按照4：1：2的比例分配在股票型基金、QDII产品与新股申购产品上，分别代表较高风险、中等风险与较低风险的投资。

　　3. 按前文分析，客户每年将有7.5万元的资金结余，建议分成两部分进行安排：

　　（1）每年留6万元定期投资指数基金，长期坚持，将有非常好的回报。

　　（2）剩余的1.5万元钱则用于建立家庭消费基金，可以用在旅游或子女教育方面。

　　综合上述分析计算，该家庭要累积500万金融资产约需20年时间。如果希望进度能够加快，张先生夫妇还需要通过不断地发展事业，逐渐提高家庭收入，随着每年资金结余的增加，再配合稳健的投资组合，达到500万理财目标的时间就能够显著缩短。

　　注：本信息仅代表专家个人观点仅供参考，据此投资风险自负。