|
一、基本情况描述
刘先生今年34岁，大学本科毕业，在外资企业做IT工程师，工作稳定性一般。妻子33岁，大专毕业，从事着稳定的会计工作。两人均有社会保险，以及额度分别为20万、15万的商业人寿保险。目前，刘先生父母与夫妻二人、三岁的孩子合居一处。其父母现已退休，退休金每月合计1500元，今后预计父母的医药费会是很大的支出。家庭现有两套房产，其中一套正在用公积金还贷款，等小孩长大后，父母会搬到第二套房里。
刘先生家庭的风险偏好是稳健型。理财目标首先需要达到资金保值，其次投资收益希望可以抵消日常开销，在此基础上希望财富有所增长。
二、家庭财务状况
|
家庭资产负债表 单位：元 |
|
家庭资产 |
家庭负债 |
|
现金及活期存款 |
150000 |
房屋贷款 |
300000 |
|
货币市场基金 |
50000 |
其他 |
0 |
|
现金等价物小计 |
200000 |
|
|
|
定期存款 |
100000 |
|
|
|
金融资产小计 |
100000 |
|
|
|
房地产 |
2900000 |
|
|
|
实物资产小计 |
2900000 |
|
|
|
资产合计 |
3200000 |
负债合计 |
300000 |
|
净资产 |
2900000 |
|
|
|
家庭月度收支情况表 单位：元 |
|
每月收入 |
每月支出 |
|
工资收入 |
16000 |
基本生活开销 |
5000 |
|
房租收入 |
2000 |
房贷还款 |
3500 |
|
其他收入 |
2000 |
子女教育金 |
2000 |
|
|
|
保险费 |
1500 |
|
收入合计 |
20000 |
支出合计 |
12000 |
|
每月结余 |
8000 |
|
|
总资产负债率=负债/总资产=3000000/2900000=10.34%
家庭的总资产负债率低于50%，说明这个家庭发生财务危机可能性较小，所以目前您家庭的总资产负债率较为合理。
每月还贷比=每月还贷额/家庭月收入=3500/20000=17.5%
家庭的每月还贷比低于50%，说明这个家庭的还债能力较强，所以目前您家庭的每月还贷比较为合理。
每月结余比例=每月结余/每月收入=8000/20000=40%
家庭的每月结余比例应控制在40%以上，目前您家庭的每月结余处于合理范围的警戒线处，刘夫妇最好能在不影响正常生活水平的情况下，编制预算，勤于记账，把节流工作做好，积累更多可投资资金。
流动性比率=流动性资产/每月支出=150000/12000=12.5
家庭的流动性资产应可以满足其3-6个月的家庭开支，一般而言，超出这个范围过多，意味着闲置资金过多，没有充分利用其增值机会，资产使用效率会大打折扣。
三、理财目标
1. 子女教育规划；
2. 2年内购买10万左右汽车。
四、理财规划
1. 子女教育规划
做教育规划前，首先要根据当地教育水平估算出各阶段的子女教育费用。以下是2005年，各个阶段公办学校子女的教育费用参照表：
|
学程 |
年支出 |
就学年数 |
合计 |
累计 |
|
幼儿园 |
5000 |
3 |
15000 |
15000 |
|
小学 |
1000 |
6 |
6000 |
21000 |
|
初中 |
1200 |
3 |
3600 |
24600 |
|
高中 |
3000 |
3 |
9000 |
35600 |
|
大学 |
15000 |
4 |
60000 |
95600 |
|
硕士 |
公费8000
自费18000 |
2 |
16000
36000 |
111600
131600 |
由于子女教育开销的差异性相当大，因此，必须针对个人所在地区的实际收费状况、父母对子女的期望，以及家庭本身的负担能力综合考虑以制定详尽的教育规划。
教育储蓄具有存期灵活、总额控制、利率优惠、利息免税的特点。储蓄的对象为在校小学四年级（含四年级）以上学生。教育储蓄为零存整取定期储蓄存款。存期分别为1年、3年和6年。最低起存金额为50元，本金合计最高限额为2万元。
积累孩子高中和大学教育经费，最佳操作办法是，在孩子小学四年级时，为其办理存期6年的教育储蓄，2万元本金每月可存的金额=20000元/(6*12)=227.8元，以3.6%利率来算，期末可累积22289元，足矣支付高中费用。接下来，在孩子上初一时，就利用教育金储蓄另存争取准备大学学费，前3年每个月存555.6元，可累积20975元，这20975元整存整取3年后可达23081元，再加上后面3年也可累积20975元，合计44056元。还有近两万元的缺口，可以购买储蓄保险，购买的保险额度大于缺口额度即可。
非义务教育阶段的教育经费，可用专设账户，从每月结余中划拨积累。若以后还有让子女出国留学的打算或其他教育支出计划，可以用投资平衡型基金的方式来筹备。
2. 购车计划
首先需要降低您家庭的流动性资金额度，使其只要满足3-6个月的月支出为宜。其中，50000元的货币型基金可保留，在最多保留20000元的活期存款即可。其余13万元在当下投资基金是最佳选择。若能在市场上，根据基金公司和基金经理的研判，找到一只优质基金，便能给您带来超过大盘平均水平的投资收益。在2010年，建议您选择两三只平衡型基金，若按照12%的年化收益，三年后可获得投资收益合计为18.3万元，可实现购车计划。
3. 每月结余做基金定投
2010年是宽幅震荡的年份，正好能发挥基金定投的优势。家庭每月能够结余8000元，利用该资金做基金定投，并且能够长期坚持下来的话，定会收益可观。
（作者：北京展恒理财顾问有限公司）
注：本信息仅代表合作机构或专家个人观点，仅供参考，不代表工行意见，据此投资风险自负。
未经许可，不得随意转载本文。
|